Como Funcionam Os Futuros Da S & P 500?

S&p 500 futuros são um tipo de contrato de derivados que fornece a um comprador um investimento baseado na expectativa do S&P 500 Valor Futuro do Índice. S&p 500 futuros são seguidos de perto por todos os tipos de investidores e os meios financeiros como um indicador dos movimentos do mercado. Os investidores podem utilizar futuros S&p 500 para especular sobre o valor futuro do s&p 500 através da compra ou venda de contratos de futuros., Os investidores têm duas opções quando procuram s&p 500 futuros. The Chicago Mercantile Exchange (CME) offers an s&p 500 futures contract known as the “big contract” with a ticker symbol of SP. Ele também oferece um e-mini contrato com um símbolo de Es.

o que são Futuros de índices? como um contrato de futuros regular, um contrato de futuros de índices é um acordo juridicamente vinculativo entre um comprador e um vendedor. Permite aos comerciantes comprar ou vender um contrato com um índice financeiro e resolvê-lo em data futura., Um contrato de futuros de índices especula sobre onde os preços se movem para índices como o S&p 500.como os contratos de futuros acompanham o preço do activo subjacente, Os Futuros de índices acompanham os preços dos stocks no índice subjacente. Em outras palavras, o Índice S

p 500 acompanha os preços das ações de 500 das maiores empresas norte-americanas. Da mesma forma, os contratos de futuros dow e Nasdaq indexam os preços das respectivas existências. Todas estas transacções de futuros de índices em bolsas.,

os contratos de futuros sobre índices reflectem o índice de caixa subjacente e actuam como um precursor para a acção de preços na bolsa onde o índice é utilizado. Os contratos de futuros indexam-se continuamente ao longo da semana de mercado, exceto por um período de liquidação de 30 minutos no final da tarde nos EUA hora central, após o fecho dos mercados bolsistas.

S&P 500 Futuros

O CME introduziu o primeiro S&P 500 contratos de futuros, em 1982. O CME adicionou a opção e-mini em 1997.,

o contrato SP é o contrato de base de mercado para S&p 500 Futuros de negociação. O preço é multiplicado pelo valor de S&p 500 por $250. Por exemplo, se o S&p 500 está a um nível de 2.500, então o valor de mercado de um contrato de futuros é de 2.500 x $250 (ou $625.000).

e-mini futuros foram criados para permitir investimentos menores por uma gama mais ampla de investidores. O S&P 500 E-Mini Futuros são um quinto do valor do grande contrato., Se o Nível S

p 500 for 2,500, então o valor de mercado de um contrato de futuros é 2,500 x $50 (ou $125.000).

o “E” em e-mini significa electrónico. Muitos comerciantes favorecem o S&P 500 e-Mini ES sobre o SP não só pela sua menor dimensão de investimento, mas também pela sua liquidez. Tal como o seu nome, o e-Mini es comercializa electronicamente, o que pode ser mais eficiente do que o open outcry pit trading para o SP.tal como acontece com todos os futuros, os investidores só são obrigados a fazer frente a uma fracção do valor do contrato para tomar uma posição., Isto representa a margem do contrato de futuros. Estas margens não são idênticas às margens de negociação de acções. As margens dos futuros mostram o ‘skin in the game’ que tem de ser compensado ou liquidado.

e-Mini vs. Big s&p futuros

não há realmente nada que um contrato completo possa fazer que um e-mini não possa fazer. Ambos são ferramentas valiosas que os investidores usam para especular e hedging. A única diferença entre os dois é que os jogadores mais pequenos podem participar com menores compromissos de dinheiro usando e-minis.,todas as estratégias de futuros são possíveis com e-minis, incluindo a negociação de spread trading. E os e-minis são agora tão populares que os seus volumes de negociação são significativamente maiores do que os de contratos de futuros de grande dimensão. O e-mini volume diminui o volume nos contratos regulares, o que significa que os investidores institucionais também normalmente usam o e-mini devido à sua elevada liquidez e capacidade de negociar um número substancial de contratos.a negociação electrónica em e-Minis tem lugar entre as 18h00 de domingo e as 17h00 de sexta-feira, com uma pausa de negociação entre as 16h15 e as 16h30.,

Caixa de Liquidação de S&P 500 Futuros

os especialistas da Indústria criou o dinheiro mecanismo de solução para resolver os enormes desafios logísticos apresentados pela prestação efectiva de 500 ações associadas com S&P 500 contrato de futuros. Não só as existências teriam de ser negociadas e transferidas entre os detentores, como teriam de ser devidamente ponderadas para corresponderem à sua representação no índice. Em vez disso, um investidor escolhe uma posição longa ou curta, que é então sujeita a uma avaliação de mercado., O investidor paga quaisquer perdas ou recebe lucros todos os dias em dinheiro. Eventualmente, o contrato expira, ou é compensado, e torna-se liquidado com base no valor à vista do S&p 500 índice.

Uma das muitas vezes-proclamado vantagens do trading S&P 500 futuros é cada contrato representa uma imediata, o investimento indireto no desempenho das 500 ações no S&P 500 Index. Os investidores podem assumir posições longas ou curtas, dependendo das suas expectativas para os preços futuros., As grandes instituições podem utilizar futuros S&p 500 futuros para cobrir posições no S&P 500 Índice. Com esta abordagem, Os futuros são frequentemente utilizados para compensar os riscos descendentes. Muitos investidores usam futuros S&p 500 futuros para especulação, uma vez que tende a liderar as principais tendências do mercado e é altamente influenciado por fatores sistemáticos amplos.

S&P 500 Opções

além do básico de contratos de futuros, o CME também oferece instrumentos derivados na forma de contratos de opções sobre o S&P 500., Assim como com futuros, S&p 500 opções têm um produto de valor completo e um mini. O produto de valor completo tem um símbolo de ticker de SPX com um multiplicador de $100. O mini tem um símbolo de marcação do XSP com um multiplicador que é um décimo do SPX. S&p 500 options contracts are also cash-settled.,