När du behöver pengar snabbt, din första tanke kan vara att vända sig till ett kreditkort förskott. Det är snabbt, det är lätt, och ofta din kreditkortsutfärdare verkar vara tigger till dig att låna genom att skicka erbjudanden och tomma kontroller. Fortfarande, förskott bära en hel del kostnader och begränsningar, så innan du går denna väg, vara säker på att du undersöka alternativ finansiering—såsom de metoder som anges nedan. Först, men, låt oss undersöka villkoren för ett kreditkort förskott, så att du bättre kan jämföra det med andra alternativ.,
viktiga Takeaways
- ett kreditkort förskott är ett lån från din kreditkortsutfärdare.
- förskott kommer i allmänhet inte med en räntefri grace period, har en högre ränta än vanliga inköp, och bära en transaktionsavgift.
- förskottsbeloppet är vanligtvis begränsat till en procentandel av din kreditgräns.
- alternativ inkluderar olika typer av lån—från familj eller vänner eller din 401(k), eller en säkerhet eller personliga lån från en bank, till exempel—eller en löneförskott.,
hur ett kreditkort förskott fungerar
ett kreditkort förskott är ett kontant lån från din kreditkortsutfärdare. Som med alla köp, förskott kommer att visas som en transaktion på din månatliga kort uttalande och ränta kommer att tillfalla tills det betalas ut.
betydligt, men villkoren för förskott skiljer sig från de vanliga inköp—och inte till din fördel. Det finns vanligtvis ingen grace period för förskott; räntan börjar ackumuleras från dagen för transaktionen., Räntan är också vanligtvis något högre för förskott än för dagliga inköp.
kreditkort förskott villkor
detaljer om förskott avgifter och villkor kan hittas på Schumer rutan för kreditkortet, som ska visas på ditt kort uttalande eller i den ursprungliga kreditkort avtal. Här är ett exempel från Chase Sapphire Preferred kort. Det visar att den årliga procentsatsen (APR) för ett förskott är 19.24%, jämfört med 15.99% för inköp. Avgiften är $ 10 eller 5% av förskottet, vilket som är störst.,
en annan viktig detalj: när ett kreditkort har olika typer av saldon tillämpas betalningar på det sätt som kreditkortsutgivaren avslöjar, inte nödvändigtvis för saldot som kortinnehavaren vill betala först. För militära Star Rewards kontoinnehavare, till exempel, Chase tillämpar den minsta betalningen till saldot med den högsta APR. Varje betalning över miniminivån tillämpas ” på något sätt vi väljer.,”
dessa villkor innebär att även om du gör betalningar regelbundet och flitigt, kan det vara svårt att betala av förskottet, särskilt om du fortsätter att använda kortet för att göra inköp. Att sugas in i en ständigt ökande skuld spiral är mycket lätt.
förskott begränsas ibland till en procentandel av kortinnehavarens kreditgräns. Varje kreditkortsutfärdare har sin egen policy och formel för att fastställa kontantförskottsgränser., I det här exemplet är kontantgränsen 20% av kreditgränsen:
din kreditkortsföretaget får bestämma vilken del av ditt saldo det gäller någon betalning till det är över den månatliga minimibeloppet, så att den kan krympa låg ränta saldon innan hög ränta dem.,
8 alternativ till ett kreditkort förskott
på grund av den högre kostnaden för ett förskott, är det värt att undersöka andra inkomstkällor. Beroende på din kreditvärdighet och tillgångar, dessa åtta alternativ kan vara bättre än eller inte lika bra som ett förskott. Alla har fördelar och nackdelar.
lån från vänner eller familj
överväga att fråga folk nära dig för ett gratis eller låg ränta kortfristigt lån. Ja, frågar kan vara pinsamt, och lånet kan komma med en hel del känslomässiga strängar., Det kommer att hjälpa om du håller saker affärsmässigt: Använd ett korrekt utfört skriftligt avtal som stavar ut alla villkor, så båda sidor vet exakt vad som väntar när det gäller kostnad och återbetalning.
401(k) lån
de flesta 401(k) administratörer tillåter deltagarna att låna pengar från sig själva. Räntor och avgifter varierar beroende på arbetsgivare och planadministratör men är i allmänhet konkurrenskraftiga med rådande personliga låneräntor (se nedan). Lånegränsen är 50% av fonderna upp till högst $50,000, och återbetalningen är fem år eller mindre., Det finns ingen kreditkontroll, och betalningar kan ställas in som automatiska avdrag från låntagarens lönecheckar. Tänk på att medan du lånar pengar från din 401 (k), tjänar de inte någon avkastning, vilket kan påverka din pension.
Roth IRA
Även om det inte rekommenderas starkt eftersom fonderna ska vara för pensionering, finns det ett sätt att använda din Roth IRA som en nödfond., Eftersom bidrag till en Roth IRA görs med efter skatt dollar, Internal Revenue Service (IRS) regler kan du ta ut pengarna när som helst utan straff och utan att betala ytterligare skatt. Om du är under ålder 59½, dock, se till att inte ta ut mer än du faktiskt har bidragit, även om kontot har vuxit i storlek. Intäkterna på dina avgifter är föremål för skatter och påföljder.
Bank personligt lån
för en låntagare med bra eller bra kredit, kan ett personligt lån från en bank vara billigare än ett kreditkort förskott., Också, payoff kommer att vara snabbare jämfört med att göra Kreditkort minsta betalningar, ytterligare minska mängden totala ränta betalas.
Säkerhetslån
alla lån med säkerhet i reala tillgångar är ett säkerhetslån, som ofta har mindre stränga kreditkrav än ett lån utan säkerhet. Hem kapital lån och krediter är säkrade av din bostad värde, till exempel. Vissa banker gör också lån mot värdet av ett förtroende eller intyg om insättning (CD).,
löneförskott
många arbetsgivare erbjuder låg kostnad löneförskott som ett alternativ till dyrare traditionella avlöningsdag lån. Avgifter kan vara så låg som $8, Men se upp för räntor. De sträcker sig från 10% till 165%, vilket är rovgiriga långivare territorium. Betalningar kan ställas in som automatisk lönecheck avdrag.
peer-to-peer-lån
P2P-utlåning, som det har blivit känt, är ett system där individer lånar pengar från investerare, inte banker. Kreditkrav är mindre stränga och godkännande priser är högre., De dyraste lån top out på ca 30% APR, plus en 5% låneavgift.
Payday eller titel lån
en bil titel lån bör betraktas som en sista utväg, på grund av dess astronomiska kostnad. Liksom titel lån, Avlöningsdag lån brukar debitera räntor väl i tre siffror-300% till 500% och mer. Avgifterna på båda typerna av lån kan vara så dyr för låntagare fastspänd för kontanter att många förnya sina lån flera gånger, till en ultimat kostnad av flera gånger det ursprungliga lånebeloppet., Dessa två är förmodligen de enda lån som kreditkort förskott är faktiskt överlägsen-utom i stater där räntorna på denna typ av finansiering begränsas mycket strängt.
den nedersta raden
varje alternativ för kortfristiga lån har sina fördelar och nackdelar. En Kassaflöde kritan är en hög stress situation, men det betyder inte att du ska panik. Ta dig tid att överväga alla dina alternativ. Villkoren för kortfristiga lån är ofta tuffa, ekonomiskt och känslomässigt., Men, beroende på dina exakta behov och tidsplan, en annan typ av finansiering kan vara att föredra att låna från ditt kreditkort. Kreditkort förskott är kostsamma nog att de endast bör övervägas i en verklig nödsituation.