Moving Average Convergence Divergence (MACD) (Polski)

Co To jest Moving Average Convergence Divergence (MACD)?

Moving average convergence divergence (MACD) jest wskaźnikiem dynamiki trendu, który pokazuje zależność między dwiema średnimi kroczącymi ceny papierów wartościowych. MACD oblicza się poprzez odjęcie 26-okresowej wykładniczej średniej ruchomej (EMA) od 12-okresowej EMA.

wynikiem tego obliczenia jest linia MACD., Dziewięciodniowa EMA MACD zwana „linią sygnału” jest następnie wykreślana na szczycie linii MACD, która może działać jako wyzwalacz sygnałów kupna i sprzedaży. Handlowcy mogą kupić zabezpieczenie, gdy MACD przekroczy linię sygnału i sprzedać—lub zwinąć-zabezpieczenie, gdy MACD przekroczy linię sygnału. Wskaźniki dywergencji średniej ruchomej konwergencji (MACD) można interpretować na kilka sposobów, ale bardziej powszechne metody to crossovery, rozbieżności i szybkie wzrosty/spadki.,

formuła dla MACD to:

MACD oblicza się poprzez odjęcie długoterminowego EMA (26 okresów) od krótkoterminowego EMA (12 okresów). Wykładnicza średnia krocząca (EMA) jest rodzajem średniej kroczącej (MA), która umieszcza większą wagę i znaczenie na najnowszych punktach danych.

wykładnicza średnia krocząca jest również określana jako wykładniczo ważona średnia krocząca., Wykładniczo ważona średnia ruchoma reaguje znacznie bardziej na ostatnie zmiany cen niż prosta średnia ruchoma( SMA), która stosuje taką samą wagę do wszystkich obserwacji w danym okresie.

uczenie się z MACD

MACD ma wartość dodatnią (pokazaną jako niebieska linia na dolnym wykresie), gdy 12-okres EMA (wskazana przez czerwoną linię na wykresie cenowym) jest powyżej 26-okres EMA (Niebieska linia na wykresie cenowym) i wartość ujemną, gdy 12-okres EMA jest poniżej 26-okres EMA., Im dalej MACD znajduje się powyżej lub poniżej swojej wartości bazowej, tym odległość między tymi dwoma EMAs rośnie.

na poniższym wykresie można zobaczyć, jak dwa EMAs stosowane do wykresu cenowego odpowiadają MACD (niebieski) przekraczając powyżej lub poniżej jego linii bazowej (przerywane) we wskaźniku poniżej wykresu cen.,

MACD jest często wyświetlane z histogramem (patrz wykres poniżej), który wykresy odległość między MACD i jego linii sygnału. Jeśli MACD znajduje się powyżej linii sygnału, histogram będzie powyżej linii bazowej MACD. Jeśli MACD znajduje się poniżej linii sygnału, histogram będzie poniżej linii bazowej MACD. Traderzy używają histogramu MACD, aby określić, kiedy pęd uparty lub niedźwiedzi jest wysoki.,

MACD vs.relative strength

wskaźnik Relative Strength (RSI) ma na celu zasygnalizowanie, czy rynek jest uważany za wykup lub wyprzedaż w stosunku do ostatnich poziomów cen. RSI jest oscylatorem, który oblicza średnie zyski i straty cen w danym okresie czasu. Domyślny okres czasu to 14 okresów o wartościach od 0 do 100.,

MACD mierzy zależność między dwoma EMAs, podczas gdy RSI mierzy zmiany cen w stosunku do ostatnich wzlotów i upadków cen. Te dwa wskaźniki są często używane razem, aby zapewnić analitykom pełniejszy techniczny obraz rynku.

oba wskaźniki mierzą dynamikę na rynku, ale ponieważ mierzą różne czynniki, czasami dają sprzeczne wskazania., Na przykład RSI może wykazywać odczyt powyżej 70 przez dłuższy okres czasu, wskazując, że rynek jest nadmiernie wydłużony do strony kupna w stosunku do ostatnich cen, podczas gdy MACD wskazuje, że rynek nadal rośnie w dynamice zakupów. Każdy wskaźnik może sygnalizować nadchodzącą zmianę trendu, pokazując rozbieżność od ceny (cena nadal wyższa, podczas gdy wskaźnik zamienia się w niższe, lub odwrotnie).,

ograniczenia MACD

jednym z głównych problemów z rozbieżnością jest to, że często może sygnalizować możliwe odwrócenie, ale wtedy nie ma rzeczywistego odwrócenia—generuje fałszywie dodatni wynik. Drugi problem polega na tym, że rozbieżność nie przewiduje wszystkich odwróceń. Innymi słowy, przewiduje zbyt wiele odwróceń, które nie występują i za mało rzeczywistych odwróceń cen.

„fałszywie dodatnia” rozbieżność często występuje, gdy cena aktywa porusza się na boki, na przykład w zakresie lub trójkącie podążającym za trendem., Spowolnienie tempa-ruch na boki lub powolny ruch trendu – ceny spowoduje, że MACD odciągnie się od wcześniejszych skrajności i będzie grawitować w kierunku linii zerowych, nawet przy braku prawdziwego odwrócenia.

dodatkowe zasoby MACD

czy jesteś zainteresowany wykorzystaniem MACD dla swoich transakcji? Sprawdź nasz własny podkład na MACD i obserwuj odwrócenia trendów za pomocą MACD, aby uzyskać więcej informacji.

Jeśli chcesz dowiedzieć się więcej o wskaźnikach, kurs analizy technicznej Investopedia zapewnia kompleksowe wprowadzenie do tematu., Nauczysz się podstawowej i zaawansowanej analizy technicznej, umiejętności czytania wykresów, wskaźników technicznych, które musisz zidentyfikować, oraz jak wykorzystać trendy cenowe w ponad pięciu godzinach Filmów na żądanie, ćwiczeń i interaktywnych treści.

przykład zwrotnic MACD

jak pokazano na poniższym wykresie, gdy MACD spadnie poniżej linii sygnału, jest to niedźwiedzi sygnał, który wskazuje, że może być czas na sprzedaż., I odwrotnie, gdy MACD wzrośnie powyżej linii sygnału, wskaźnik daje sygnał zwyżkowy, co sugeruje, że cena aktywa może doświadczyć tempa wzrostowego. Niektórzy inwestorzy czekają na potwierdzony krzyż powyżej linii sygnału przed wejściem na pozycję, aby zmniejszyć szanse na „sfałszowanie” i wejście na pozycję zbyt wcześnie.

Zwrotnice są bardziej niezawodne, gdy odpowiadają panującemu trendowi. Jeśli MACD przekroczy linię sygnału po krótkiej korekcie w ramach długoterminowego trendu wzrostowego, kwalifikuje się jako potwierdzenie zwyżkowe.,

Jeśli MACD przecina się poniżej linii sygnału po krótkim ruchu wyższym w ramach długoterminowego trendu spadkowego, traderzy uznaliby to za niedźwiedzie potwierdzenie.,

przykład dywergencja

gdy MACD tworzy wzloty lub upadki, które odbiegają od odpowiadających im wzlotów i upadków na cenie, nazywa się to dywergencją. Bycza rozbieżność pojawia się, gdy MACD tworzy dwa rosnące spadki, które odpowiadają dwóm spadkom ceny. Jest to ważny sygnał wzrostowy, gdy długoterminowy trend jest nadal pozytywny.,

niektórzy inwestorzy będą szukać byczych rozbieżności nawet wtedy, gdy długoterminowy trend jest negatywny, ponieważ mogą sygnalizować zmianę trendu, chociaż ta technika jest mniej wiarygodna.

gdy MACD tworzy serię dwóch spadających wzlotów, które odpowiadają dwóm rosnącym wzlotom na cenie, powstała niedźwiedzia dywergencja., Niedźwiedzia rozbieżność, która pojawia się podczas długoterminowego trendu niedźwiedzi, jest uważana za potwierdzenie, że trend prawdopodobnie się utrzyma.

niektórzy traderzy będą obserwować niedźwiedzie rozbieżności podczas długoterminowych trendów zwyżkowych, ponieważ mogą sygnalizować osłabienie trendu. Jednak nie jest tak wiarygodny, jak niedźwiedzi dywergencja podczas trendu niedźwiedzi.,

przykład szybkie wzrosty lub spadki

gdy MACD gwałtownie wzrośnie lub spadnie (krótkookresowa średnia krocząca odciąga się od długoterminowej średniej kroczącej), jest to sygnał, że bezpieczeństwo jest przekupione lub wyprzedane i wkrótce powróci do normalnego poziomu., Traderzy często łączą tę analizę z relative strength index (RSI) lub innymi wskaźnikami technicznymi w celu weryfikacji warunków wykupienia lub wyprzedania.

nie jest rzadko zdarza się, aby inwestorzy używali histogramu MACD w taki sam sposób, w jaki mogą korzystać z samego MACD. Dodatnie lub ujemne zwrotnice, rozbieżności i szybkie wzrosty lub spadki można również zidentyfikować na histogramie., Przed podjęciem decyzji, która jest najlepsza w danej sytuacji, potrzebne jest doświadczenie, ponieważ istnieją różnice czasowe między sygnałami na MACD i jego histogramie.

Najczęściej zadawane pytania

w jaki sposób traderzy korzystają z moving average convergence divergence (MACD)?

traderzy wykorzystują MACD do identyfikacji zmian kierunku lub nasilenia trendu cenowego akcji. MACD może wydawać się skomplikowane na pierwszy rzut oka, ponieważ opiera się na dodatkowych pojęciach statystycznych, takich jak wykładnicza średnia krocząca (EMA)., Ale zasadniczo MACD pomaga traderom wykryć, kiedy ostatni moment w cenie akcji może sygnalizować zmianę trendu bazowego. Może to pomóc inwestorom zdecydować, kiedy wejść, dodać lub opuścić pozycję.

czy MACD jest wskaźnikiem wiodącym, czy opóźnionym?

MACD jest wskaźnikiem opóźnień. W końcu wszystkie dane używane w MACD opierają się na historycznej akcji cenowej akcji. Ponieważ opiera się na danych historycznych, musi koniecznie „opóźnić” cenę. Jednak niektórzy handlowcy używają histogramów MACD do przewidywania, kiedy nastąpi zmiana trendu., Dla tych handlowców ten aspekt MACD może być postrzegany jako wiodący wskaźnik przyszłych zmian trendu.

Co to jest dodatnia rozbieżność MACD?

dodatnia rozbieżność MACD to sytuacja, w której MACD nie osiąga nowego niskiego poziomu, mimo że cena akcji osiągnęła nowy niski poziom. Jest to postrzegane jako Byczy sygnał handlowy—stąd termin ” dodatnia rozbieżność.”Jeśli dojdzie do odwrotnego scenariusza—cena akcji osiąga nowy wysoki poziom, ale MACD tego nie zrobi—będzie to postrzegane jako wskaźnik niedźwiedzi i określane jako ujemna rozbieżność.,