működési Cash Flow (OCF)

működési cash flow vagy OCF együtt más pénzügyi mutatókat bizonyul hatékony mérésére pénzügyi helyzetét és jártasságát a vállalat. Ennek felülvizsgálatával a befektetők, a hitelezők és a cégtulajdonosok tájékozott döntést hozhatnak a cégről és jövőjéről.

mi a működési Cash Flow?,

működési cash flow vagy OCF egyszerűen le, mint az intézkedés a készpénz egy cég generál keresztül az alapvető üzleti műveletek egy adott időn belül. Segít annak elemzésében, hogy egy vállalat képes-e elegendő mennyiségű pénzforgalmat generálni meglévő üzleti tevékenységének fenntartásához és bővítéséhez.

röviden, Az OCF hatékony referenciaértékként szolgál a vállalat működési tevékenységeivel kapcsolatos pénzügyi sikerének meghatározásához.,

működési cash flow generál pénzt tevékenységek révén, amelyek magukban foglalják –

• összesített értékesítése áruk és szolgáltatások egy adott időszakon belül.
• áruknak és szolgáltatóknak történő kifizetések.
• a munkavállalóknak továbbított kifizetések vagy a gyártás során felmerült egyéb költségek.

nevezetesen, a működési cash flow-t az első szakaszban egy cash flow-kimutatáson rögzítik. Ezenkívül kiemeli a befektetési tevékenységekből és a finanszírozási tevékenységekből származó készpénz egyértelmű elhatárolását is.,

módszerek működési Cash Flow

általában van 2 számítási módszerek működési cash flow vagy OCF, nevezetesen –

1. Közvetlen módszer

egyszerű képletnek tekinthető, amely segít a pontos eredmények elérésében. Ez a működési cash formula azonban nem nyújt sok betekintést a potenciális befektetőknek. Ennek eredményeként többnyire a vállalatok használják működési teljesítményük nyomon követésére.,

A formula-ban kifejezve,

a Működési cash flow = Összes Bevétel Működési Költség

2., Közvetett módszer

ebben a módszerben a nettó jövedelmet a nem készpénzes tételek hozzáadásával állítják be a mérleg változásainak elszámolására. Másrészt az értékcsökkenést is hozzáadják a nettó jövedelemhez a készpénzkövetelés és a leltár változásainak kiigazításához.

más szóval, az OCF kiszámításának közvetett módszere megköveteli a nem készpénzes tételek hozzáadását a nettó jövedelemhez,valamint a nettó tőke változásait.,p>

a Működési Cash Flow Képlet, Például

Mint tárgyaltuk, a működési cash-flow formula adható által –

OCF = Nettó Jövedelem + Értékcsökkenés + Halasztott Adó + Részvény-orientált Kompenzáció + készpénz-helyettesítő tételek – Növeli a Követelések – Növeli a Készlet + Növekedése Számlák Fizetendő + Növekedése Halasztott Bevételek + Növekedése Elhatárolt Költségek

vagy,

OCF = Nettó jövedelem + Nem pénzbeli költségek – Növeli a működő tőke

a Működési cash flow példa:

Joe Korlátozott pénzügyi kimutatások a 2017-es pénzügyi év tartalmazzák a következő információkat.,

• nettó jövedelem: Rs.100000
• értékcsökkenés: Rs.10000
• készletváltozás: Rs.20000
• követelések változása: Rs.50000
• A fizetendő számlák változása: Rs.25000

megoldás: a cash flow közvetett működési módszerével,

OCF = nettó jövedelem ( + / – ) az eszközök és kötelezettségek változásai + nem pénzbeli költségek

= Rs.(100000 – 50000 + 20000 – 25000 – 10000)

= Rs.,55000

Jelentősége a Működési Cash Flow

Jelentősége a működési cash flow a következők:

• negatív OCF azt jelzi, hogy a társaság nem rendelkezik elegendő forrással, hogy fut a core műveleteket kell kölcsön alapok fenntartása ugyanaz.
• a viszonylag magas nettó jövedelem azt jelezheti, hogy a vállalat kihívást jelent a követelések behajtására.,
• a pénzforrások legtisztább intézkedései közé tartozik, és átlátható betekintést nyújt a vállalat működési teljesítményébe.
• átjáróként szolgál más jelentett pénzügyi kimutatásokhoz.

OCF Ratio

lényegében a vállalat azon képességének mérése, hogy a fő műveletein keresztül generált készpénz segítségével fedezze folyó kötelezettségeit. Ezt úgy számítják ki, hogy a vállalat teljes működési cash flow-ját elosztják a jelenlegi kötelezettségeivel.,

általában az arány hatékonynak bizonyul a vállalat likviditásának rövid távú értékelésében. A nettó jövedelemmel szemben a működési cash flow-t átláthatóbb módszernek tekintik a vállalat jövedelmének mérésére. Ez elsősorban azért, mert a működési cash flow nagyobb kihívást manipulálni.

a működési cash flow ratio formula –

OCF ratio = OCF vagy működési Cash Flow/Current obligations

tegyük fel, hogy a Doubtfire Limited RS működési cash flow-t generált.250000. Az Rs folyó kötelezettségeit is felhalmozta.120000., A megadott információk alapján ellenőrizze annak működési cash flow vagy OCF arányát.

az információ szerint,

OCF ratio = működési Cash Flow/Current Resortments

= 250000/12000

= 2.08

nevezetesen, egy magasabb, mint 1 OCF arány azt jelenti, hogy egy vállalkozás több pénzt generált, mint amit meg kell fizetnie kötelezettségeinek. Másrészt az 1-nél kisebb arány azt sugallja, hogy a vállalat nem termelt eleget a jelenlegi kötelezettségeinek, és több tőkére van szüksége.

mindazonáltal meg kell jegyezni, hogy az alacsony arány nem mindig utal rossz pénzügyi helyzetre., Valójában ez gyümölcsöző befektetési lehetőséget jelenthet.

nettó jövedelem vs működési cash Flow

a kettő közötti alapvető különbségeket az alábbi táblázat emeli ki –

működési Cash Flow			nettó jövedelem
	a vállalat alapvető műveletein keresztül.	ez lényegében az időszakon belül elért nyereség.
ez a vállalat napi pénzáramlásának és kiáramlásának a mérését jelenti a működésével kapcsolatban.,	a nettó jövedelem a vállalat működési cash flow-jának kiszámításának kiindulópontja.
ez a mutató arra szolgál, hogy egy vállalat rövid távon képes törleszteni adósságát.	ez a vállalat jövedelmezőségének és a kötvényértékelés és a részvényárfolyamok mozgatórugója.
az OCF átláthatóbb képet mutat a vállalat pénzügyeiről.	nettó jövedelem esetén van lehetőség a számok manipulálására.
a magas működési cash flow nagyobb pénzáramot jelez, mint a kiáramlás.,	egy pozitív OCF-vel rendelkező vállalat továbbra is negatív nettó jövedelemmel rendelkezhet.
OCF formula = nettó jövedelem ( + / – ) változások az eszközökben és kötelezettségekben + nem készpénzes költségek	nettó jövedelem formula = összes bevétel-összes kiadás

ezért ha a befektetők és pénzügyi elemzők átlátható jelentést kívánnak szerezni a a vállalat pénzügyeit, ellenőrizni kell a működési cash flow vagy OCF. A szakértelem és a pénzügyi helyzet jobb megismerése érdekében az OCF-arányt más pénzügyi mutatókkal együtt is felhasználhatják.,