Moving Average Convergence Divergence (MACD) (Dansk)

Hvad Er Moving Average Convergence Divergence (MACD)?

Moving average convergence divergence (MACD) er en trend-følgende momentum indikator, der viser forholdet mellem to glidende gennemsnit af en sikkerhed pris. MACD ‘ en beregnes ved at trække det 26-periode eksponentielle glidende gennemsnit (EMA) fra den 12-periode EMA.

resultatet af denne beregning er MACD-linjen., En ni-dages EMA af MACD kaldet “signallinjen” plottes derefter oven på MACD-linjen, som kan fungere som en trigger til købs-og salgssignaler. Traders kan købe sikkerheden, når MACD krydser over sin signallinje og sælge—eller kort—sikkerheden, når MACD krydser under signallinjen. Moving average convergence divergence (MACD) indikatorer kan fortolkes på flere måder, men de mere almindelige metoder er crossovers, afvigelser og hurtige stigninger/fald.,

Formlen for MACD Er:

MACD er beregnet ved at trække den langsigtede EMA (26 perioder) fra kort sigt, EMA (12 perioder). Et eksponentielt glidende gennemsnit (EMA) er en type glidende gennemsnit (MA), der lægger større vægt og betydning på de seneste datapunkter.

det eksponentielle glidende gennemsnit kaldes også det eksponentielt vægtede glidende gennemsnit., Et eksponentielt vægtet glidende gennemsnit reagerer mere markant på nylige prisændringer end et simpelt glidende gennemsnit (SMA), der anvender en lige vægt på alle observationer i perioden.

Læring Fra MACD

Den MACD har en positiv værdi (vist som den blå linje i den nederste diagram), når den 12-periode EMA (angivet ved den røde linje på prisen diagrammet) er over den 26-periode EMA (den blå linje i prisen diagrammet) og en negativ værdi, når den 12-periode EMA er under 26-periode EMA., Jo fjernere MACD er over eller under dens baseline indikerer, at afstanden mellem de to EMAs vokser.

I det følgende diagram kan du se, hvordan de to EMAs anvendes til prisen diagrammet svarer til MACD (blå) krydser over eller under dens baseline (stiplet) i indikator nedenfor kursgrafen.,

MACD er ofte vist med et histogram (se diagrammet nedenfor), som grafer afstanden mellem MACD og dets signal linie. Hvis MACD ‘en er over signallinjen, vil histogrammet være over MACD’ ens baseline. Hvis MACD ‘en er under sin signallinje, vil histogrammet være under MACD’ ens baseline. Traders bruger MACD ‘ s histogram til at identificere, hvornår bullish eller bearish momentum er høj.,

MACD vs. Relative Strength

Den relative strength indicator (RSI) har til formål at signalere, om et marked, der anses for at være overkøbt eller oversolgt i forhold til de seneste prisniveauer. RSI er en oscillator, der beregner gennemsnitlige prisgevinster og-tab over en given periode. Standard tidsperioden er 14 perioder med værdier afgrænset fra 0 til 100.,

MACD måler forholdet mellem to EMAs, mens RSI måler prisændringer i forhold til de seneste prishøjder og-nedture. Disse to indikatorer bruges ofte sammen for at give analytikere et mere komplet teknisk billede af et marked.

disse indikatorer måler begge momentum på et marked, men fordi de måler forskellige faktorer, giver de undertiden modsatte indikationer., For eksempel kan RSI vise en læsning over 70 i en længere periode, hvilket indikerer, at et marked er for udvidet til købssiden i forhold til de seneste priser, mens MACD indikerer, at markedet stadig stiger i købsmomentum. Enten indikator kan signalere en kommende trendændring ved at vise divergens fra pris (prisen fortsætter højere, mens indikatoren bliver lavere, eller omvendt).,

Begrænsninger af MACD

Et af de største problemer med divergens er, at det ofte kan signalere en mulig vending, men så ingen egentlig vending, der rent faktisk sker—det giver en falsk positiv. Det andet problem er, at divergens ikke forudsiger alle tilbageførsler. Med andre ord forudsiger det for mange tilbageførsler, der ikke forekommer, og ikke nok reelle prisomvendinger.

“falsk positiv” divergens opstår ofte, når prisen på et aktiv bevæger sig sidelæns, f.eks., En afmatning i momentum-sidelæns bevægelse eller langsom trending bevægelse—af prisen vil få MACD til at trække sig væk fra sine tidligere ekstremer og tiltrækkes mod nullinjerne, selv i mangel af en sand vending.

yderligere MACD-ressourcer

er du interesseret i at bruge MACD til dine handler? Tjek vores egen primer på MACD og Spotting Trend tilbageførsler med MACD for mere information.

Hvis du gerne vil lære om flere indikatorer, giver Investopedia ‘ s tekniske Analysekursus en omfattende introduktion til emnet., Du lærer grundlæggende og avanceret teknisk analyse, kortlæsningsevner, tekniske indikatorer, du har brug for at identificere, og hvordan du kan udnytte prisudviklingen i over fem timers on-demand-video, øvelser og interaktivt indhold.

eksempel på MACD Crossovers

Som vist på nedenstående diagram, når MACD falder under signallinjen, er det et bearish signal, der angiver, at det kan være tid til at sælge., Omvendt, når MACD stiger over signallinjen, giver indikatoren et bullish signal, hvilket tyder på, at aktivets pris sandsynligvis vil opleve opadgående momentum. Nogle forhandlere venter på et bekræftet kryds over signallinjen, før de går ind i en position for at reducere chancerne for at blive “forfalsket” og indtaste en position for tidligt.Crossovers er mere pålidelige, når de er i overensstemmelse med den fremherskende tendens. Hvis MACD krydser over sin signallinje efter en kort korrektion inden for en længerevarende optrend, kvalificerer den sig som bullish bekræftelse.,

Hvis MACD krydser under dens signal linje efter en kort bevæge sig højere i en langsigtet nedtrend, erhvervsdrivende ville overveje, at en bearish bekræftelse.,

Eksempel på Afvigelse

Når MACD former op-eller nedture, der afviger fra den tilsvarende op-og nedture på den pris, det kaldes en divergens. En bullish divergens vises, når MACD danner to stigende nedture, der svarer til to faldende nedture på prisen. Dette er et gyldigt bullish signal, når den langsigtede trend stadig er positiv.,

Nogle forhandlere vil se efter bullish afvigelser, selv når den langsigtede tendens er negativ, fordi de kan signalere en ændring i tendensen, selvom denne teknik er mindre pålidelig.

Når MACD danner en serie bestående af to faldende højder, der svarer til to stigende højder på prisen, en bearish divergens er blevet dannet., En bearish divergens, der vises under en langsigtet bearish trend, betragtes som en bekræftelse af, at tendensen sandsynligvis vil fortsætte.

Nogle forhandlere vil holde øje med bearish afvigelser under langsigtede bullish tendenser, fordi de kan signalere svaghed i tendensen. Det er dog ikke så pålideligt som en bearish divergens under en bearish tendens.,

Eksempel på Hurtige Stiger eller Falder

Når MACD stiger eller falder hurtigt (de kortere sigt glidende gennemsnit trækker sig væk fra de længere sigt glidende gennemsnit), er det et signal om, at sikkerheden er overkøbt eller oversolgt, og snart vil vende tilbage til normale niveauer., Forhandlere vil ofte kombinere denne analyse med relative strength inde. (RSI) eller andre tekniske indikatorer for at verificere overkøbt eller oversolgt forhold.

Det er ikke ualmindeligt for investorer at bruge MACD histogram samme måde, som de kan bruge MACD selv. Positive eller negative crossovers, afvigelser og hurtige stigninger eller fald kan også identificeres på histogrammet., Nogle erfaringer er nødvendige, før det besluttes, som er bedst i en given situation, fordi der er tidsforskelle mellem signaler på MACD og dens histogram.

Ofte Stillede Spørgsmål

Hvordan bruger forhandlere moving average convergence divergence (MACD)?

forhandlere bruger MACD til at identificere ændringer i retningen eller sværhedsgraden af en akties kursudvikling. MACD kan virke kompliceret ved første øjekast, da den er afhængig af yderligere statistiske koncepter såsom det eksponentielle glidende gennemsnit (EMA)., Men grundlæggende hjælper MACD forhandlere med at registrere, hvornår det nylige momentum i en aktiekurs kan signalere en ændring i den underliggende tendens. Dette kan hjælpe erhvervsdrivende med at beslutte, hvornår de skal indtaste, tilføje til eller forlade en position.

er MACD en førende indikator, eller en halter indikator?

MACD er en tilbagestående indikator. Efter alt, er alle de data, der anvendes i MACD baseret på den historiske pris handling af bestanden. Da det er baseret på Historiske data, skal det nødvendigvis “forsinke” prisen. Nogle forhandlere bruger imidlertid MACD-histogrammer til at forudsige, hvornår der vil ske en ændring i tendensen., For disse forhandlere kan dette aspekt af MACD ses som en førende indikator for fremtidige trendændringer.

Hvad er en MACD positiv divergens?

en MACD-positiv divergens er en situation, hvor MACD ikke når et nyt lavt, på trods af at prisen på bestanden nåede et nyt lavt. Dette ses som et bullish handelssignal—dermed udtrykket “positiv divergens.”Hvis det modsatte scenarie opstår—aktiekursen når en ny høj, men MACD undlader at gøre det-ville dette ses som en bearish indikator og betegnes som en negativ divergens.,